Фондовите борси на печалба след по-добри от очакваните икономически показатели

Снимка: AP/БТА

Фондовите борси на печалба след по-добри от очакваните икономически показатели

На БФБ най-голям ръст през отминалите пет работни отчете имотният BG REIT (+2.29%), а единствен с понижение завърши широкият BGBX 40 (-0.04%)

13:16 | 10 юли 2022

| Автор : Георги Вулов, 3е-news.net

0 904 Снимка: AP/БТА

Редуването на седмиците - едната с повишение, след предходна със спад при трайно забавяне на икономическия растеж и нарастваща инфлация, но при подобрени показатели за пазара на труда и потреблението е сигнал, че инвеститорите на фондовите пазари действат под натиск, като разчитат на актуални икономически данни, за да спасят активите си при задаваща се рецесия. От друга страна междинните финансовите резултати на повечето публични компании са много добри, което успокоява пазарните участници, че ще преминат по-безболезнено през задаващите се трусове на пазарите. Дори се появиха прогнози, че за второто тримесечие се очаква компаниите, включени в общия европейски индекс Stoxx 600 и широкия американски измерител S&P 500, да отчетат до 5 на сто ръст на печалбата спрямо първото тримесечие на годината.

Специално за отминалата седмица (4 -8 юли), която стартира със загуби за акциите в Западна Европа и на "Уолстрийт" в САЩ, но приключиха на зелена територия, след като в предходната седмица всички измерители от двете страни на Атлантика бяха на минус, обратът се дължи на подобрените показатели за пазара на труда в САЩ, представени от Министерството на труда на страната, и повишеното потребление в еврозоната.

Пазарните участници бяха изненадани, че американските работодатели са създали 372 000 нови работни места през юни, пренебрегвайки високата инфлация и отслабващия икономически растеж в страната. Безработицата в САЩ през юни е останала на равнище 3.6 на сто за четвърти пореден месец. Анализатори очакваха данните да покажат увеличение на броя на работните места с 268 000, докато за безработицата има съвпадение. Значителното увеличение на броя на работните места показва, че икономиката на страната се развива добре. Въпреки това опасенията за инфлация се засилват, тъй като компаниите са принудени да повишават заплатите поради конкуренцията за ограничен брой работници, смятат анализатори, анкетирани от The Wall Street Journal. От друга страна при подобрени показатели за пазара на труда, които се следят с повишено внимание от Федералния резерв на САЩ, може да накарат членовете на борда отново да "разхлабят" паричната си политика, като забавят повишаването на лихвите до следващите данни за пазара на труда и инфлацията.

В еврозоната също бяха публикувани подобрени икономически данни, които повишиха настроението на инвеститорите. През май търговията на дребно, важен индикатор за състоянието на икономиката и предвестник за динамиката на инфлацията, който се следи от пазарните участници и централните банки, се повиши в еврозоната с 0.2% след спад с 1.4% през април. Ако тази тенденция се запази и през юни, може да се очаква забавяне и дори понижение на инфлацията.

Седмичната равносметка от двете страни на Атлантика

показва, че основните измерите на фондовите борси завършват с ръстове между 0.50% и 2.45 на сто в Западна Европа и между 1.83% и 5.50 на сто в Ню Йорк.

С най-висок ръст в Западна Европа приключи седмицата общият европейски Stoxx 600 (+2.45%), следван от италианския FTSE MIB (+1.86%), френския САС 40 (+1.69%), германския DAX (+1.51%) и британския FTSE 100 (+0.58%), и само испанският IBEX 35 e на загуба (-0.95%).

На "Уолстрийт" в Ню Йорк с най-голям седмичен ръст завърши технологичният Nasdaq (+5.50%), следван от широкия S&P 500 (+3.01%) и индустриалния Dow Jones (+1.83%).

Възходящ седмичен тренд и за БФБ

Нов обрат, както и в Западна Европа, е регистриран на Българската фондова борса (БФБ). През отминалите пет работни дни печалбите се завърнаха на софийската борсата, след като седмица преди това трендът беше негативен.

През отминалата седмица (4-8 юли) три от четирите индекса завършиха с повишения и единствен с минимален спад беше широкият BGBX 40 (-0.04%), а най-голям ръст регистрира имотният BG REIT (+2.29%), следван от индексът на българските "сини чипове" SOFIX (+0.84%) и равно претегления BGTR 30 (+0.49%).

Преди това (27 юни - 1 юли) три от четирите индекса завършиха със спад и един с повишение. Тогава най-голяма загуба регистрира SOFIX (-0.70%), следван от BG BX40 (-0.55%) и BG TR30 (-0.51%) и само BG REIT приключи с ръст (+1.00%). Седмица по-рано (20-24 юни) на БФБ с най-висок ръст приключи BGBX 40 (+0.57%), следван от BGTR 30 (+0.52%) и с най-слабо повишение SOFIX (+0.24%), само BG REIT на загуба (-0.16%).

За отбелязване е, че втора поредна седмица трендът на БФБ съвпадна с динамиката на търговията в Западна Европа и САЩ, където също се редуват седмица с ръстове, а предходната е била с преобладаващи спадове.

Месечни равносметки от началото на годината

През юни беше регистриран четвъртият месечен паритет - два от измерителите в зелено и два в червено: със спад приключиха SOFIX (-0.77%) и BGBX (-0.23%), а с повишения BG REIT (+0.12%) и BGTR 30 (+0.10%).

През май на БФБ с ръст завършиха BGTR 30 (+1.25%) и BG REIT (+0.40%), а със спад BGBX 40 (-0.69%) и SOFIX (-0.17%). Април се оказва вторият месец с паритет за 2022 година: с нарастване за BG REIT (+3.07%) и BG BX40 (+0.06%), и понижения за SOFIX (-1.23%) и BG TR30 (-0.46%).

Същото беше и съотношението през януари - два индекса със загуба и два с печалба: SOFIX (-2.70) и BG BX40 (-1.72%) и с ръст BG TR30 (+2.03%) и BG REIT (+1.65%).

Февруари засега е най-губещият месец за 2022 година: SOFIX (-3.77%), BG BX 40 (-2.73%), BG TR30 (-1.43%) и BG REIT (-1.00%), докато март е най-печелившият: BG TR30 (+6.93%), BG REIT (+6.07%), BG BX40 (+5.84%) и SOFIX (+5.30%).

При четири месечни паритета, логично е от началото на годината до 8 юли два от индексите да са с повишения: BG REIT (+12.45%) и BG TR30 (+8.26%) и два със спадове: SOFIX (-3.24%) и BG BX40 (-0.28%).

На годишна база, спрямо 8 юли 2021 година, и четирите индекса са със стабилен ръст: най-голямо повишение е регистрирано от BGTR 30 (+24.69%), следван от BG REIT (+18.60%), BGBX 40 (+16.50%) и SOFIX (+11.06%).

Акцент от седмицата: една година търговия на БФБ с международни акции

На 5 юли се навърши една година от създаването на пазара за международни акции на БФБ - BSE International, който е реализирал над 60 милиона лева оборот и 5 718 сделки.

"Потенциалът на този пазар се разгръща пред очите ни, особено в тези турбулентни за световните финансови пазар времена. Българските инвеститори все повече оценяват, че BSE International им дава лесно достъпна и ликвидна инвестиционна възможност, и се възползват все по-активно от нея", каза доц. д-р Маню Моравенов, изпълнителен директор на БФБ.

В топ 10 на най-предпочитаните от българите акции през годината са: Volkswagen AG, Amazon.com Inc., Pfizer Inc., Porsche Automobil Holding SE, Intel Corporation, Apple Inc., Novo-Nordisk AS, Alibaba Group Holding Ltd., Mercedes-Benz Group AG и Siemens AG. Най-високият брутен дивидент на една акция за периода са разпределили Volkswagen AG. Интересно е, че за този кратък период са раздадени 206 дивидента на български инвеститори в 6 различни валути. 21 от търгуваните на този пазар компании са давали дивиденти всяко тримесечие.

15 инвестиционни посредници и банки търгуват интензивно на BSE International като най-активните сред тях са: Централна кооперативна банка, БенчМарк Финанс, Карол, Елана Трейдинг и Загора Финакорп.

БФБ отчете по-нисък седмичен оборот

спрямо предходната седмица. Осъществени са 1 651 сделки с 2 768 127 лота за 9 502 171 лева, спрямо 2 441 сделки с 3 368 932 лота за 30 092 131 лева или със 790 сделки, 608 805 лота и 20 589 960 лева по-малко.

При подобно съотношение логично е дружествата със сделки за над 200 000 лева да са по-малко. През отминалите пет работни дни са 6 дружества, спрямо 15 дружества в предходната седмица, като най-голям седмичен оборот регистрира за Чайкафарма висококачествените лекарства АД (THQM) с 4 сделки с акции на дружеството за 2 596 160 лева; Варна риълтис ЕАД (VRSA) с 3 сделки с облигации на дружеството за 2 002 502 лева; Еврохолд България АД (EUBG) с 8 сделки с акции на дружеството за 394 516 лева; Агрия Груп Холдинг АД (AGH) с 80 сделки с акции на дружеството за 307 194 лева; френската LVMH Moet Hennessy Louis Vuitton (MOH) с 40 сделки с акции за 304 996 евро (606 290 лева, търговията с акциите на чуждите компании е в евро); германския борсов оператор Deutsche Boerse Commodities GmbH (4GLD) с 6 сделки с акции за 276 154 евро (540 110 лева).

В тази група на най-оборотните емисии за пета поредна седмица попада Чайкафарма висококачествените лекарства АД (THQM).

Освен това, 6-те дружества, които са реализирали сделки за над 200 000 лева всяко, за общо 5 881 522 лева, формират 61.90% от седмичния оборот на БФБ.

След като три от индексите регистрират седмични повишения,

печелившите акции са повече от губещите

при съотношение 71% за печелившите към 27% за губещите и 2 на сто без промяна. При другите показатели съотношението също е в полза на печелившите: при емисиите (44% за печелившите към 40% за губещите и 16 на сто без промяна), при обемите обороти (72% за печелившите към 27% за губещите и 2 на сто без промяна) и при сделките (52% за печелившите към 43% за губещите и 5 на сто без промяна).

Динамика на индексите на БФБ

Седмичният преглед (4 - 8 юли) показва, както вече посочихме, че три от индексите са на печалба и само един на загуба:

- при SOFIX е регистрирано повишение с 0.84% спрямо спад с 0.70% в предходната седмица. През отминалите пет работни дни с акциите на 15-те компании, включени в SOFIX, са реализирани сделки с 437 346 лота за 1 150 493 лева при 3 250 939 лева седмица по-рано;

- при BGBX 40 е отчетено понижение с 0.04% спрямо спад с 0.23% и в предходната седмица. През отминалите пет работни дни с акциите на 40-те компании, включени в широкия измерител, са сключени сделки с 747 710 лота за 4 684 228 лева при 5 941 035 лева седмица по-рано;

- при BGTR 30 е регистриран ръст с 0.49% спрямо понижение с 0.51% в предходната седмица. През отминалите пет работни дни с акциите на 30-те компании, включени в равно претегления измерител, са реализирани сделки с 450 237 лота за 1 835 108 лева при 9 511 243 лева седмица по-рано;

- имотният BG REIT е с най-висок седмичен ръст от 2.29% след печалба с 1.00% в предходната седмица. През отминалите пет работни дни с акциите на 7-те AДСИЦ, включени в измерителя, са осъществени сделки с 86 381 лота за 233 508 лева при 1 187 849 лева седмица по-рано.

Топ 5 на най-печелившите акции

- американската Amazon.com Inc. (AMZ) е начело в групата на най-печелившите акции с ръст от 13.05% и седмичен оборот от 178 842 евро (търговията с акциите на чуждите компании е в евро) при последна цена от 114.180 евро/акция;

- Смарт Органик АД (SO) е с повишение от 9.38% и седмичен оборот от 36 841 лева при последна цена от 17.500 лв./акция и пазарна капитализация от 180 425 000 лева;

- френската LVMH Moet Hennessy Louis Vuitton (MOH) е с нарастване от 7.27% и седмичен оборот от 304 996 евро (606 290 лева) при последна цена от 615.000 евро;

- БГ Агро АД (BGAG) е с печалба от 6.25% и седмичен оборот от 11 220 лева при последна цена от 1.700 лв./акция и пазарна капитализация от 68 607 648 лева;

- Фонд за недвижими имоти България АДСИЦ (BREF) е с повишение от 4.39% и седмичен оборот от 93 585 лева при последна цена от 2.380 лв./акция и пазарна капитализация от 82 447 782 лева.

Топ 5 на най-губещите акции

- Неохим АД (NEOH) е начело на групата на най-губещите емисии със спад от 15.40% и седмичен оборот от 150 601 лева при поседна цена от 47.800 лв./акция и пазарна капитализация от 126 878 312 лева;

- германската химическа компания K + S AG (SDF) е със спад от 13.40% и седмичен оборот от 14 627 евро (28 607 лева) при последна цена от 20.880 евро/акция;

- Индустриален Капитал Холдинг АД (HIKA) е с понижение от 8.57% и седмичен оборот от 12 728 лева при последна цена от 3.200 лв./акция и пазарна капитализация от 50 766 541 лева;

- Топлофикация-Бургас АД (TPLB) е на загуба с 8.57% и седмичен оборот от 150 496 лева при последна цена от 1.600 лв./акция и пазарна капитализация от 46 268 781 лева;

- Агрия Груп Холдинг АД (AGH) е със спад от 6.56% и седмичен оборот от 307 194 лева при последна цена от 29.900 лв./акция и пазарна капитализация от 203 320 000 лева.

Източници: Бюлетините на БФБ и статистическата база на Infostock.bg.

Обзорът има аналитичен характер и не е препоръка за сделки с акции и други инструменти на БФБ и други борси по света.

3e-news.net

ИЗБРАНО